Overnight Review - Phái sinh ?Các chỉ số trên thị trường tài chính có mối liên hệ chặt chẽ với nhau, NĐT phái sinh cần tiếp cận nhanh nhất diễn biến của chỉ số thế giới. Bản tin Overnight Review là công cụ giúp cập nhật vận động các chỉ số lớn thế giới đêm hôm trước, gợi ý mới nhất chiến lược giao dịch đầu ngày. NĐT kết hợp thêm PTKT và Khuyến nghị tỷ trọng phái sinh.

Hoang mang..!

Thực hiện: CHÂU PHẠM

Bộ phận chiến lược thị trường PCD Research

TIÊU ĐIỂM NGÀY 10/07/2019

KHẢ NĂNG TĂNG GIÁ TIÊU DÙNG ĐẾN TỪ THỊT LỢN TRUNG QUỐC

Dịch tả lợn Châu Phi, một loại virut nguy hiểm có khả năng lây lan nhanh, đang hoành hành tại Trung Quốc. Theo báo cáo mới nhất, từ 18.000 con lợn được báo nhiễm bệnh trong tháng 8.2018, tính đến tháng 4.2019 đã có hơn 1 triệu con lợn nhiễm bệnh và dấu hiệu vẫn còn tiếp tục gia tăng. Điều này đang khiến cho nguồn cung thịt lợn giảm mạnh và đẩy giá thịt lợn tăng cao.

Điều đáng quan ngại là Trung Quốc là quốc gia xuất khẩu và đồng thời tiêu thụ nhiều thịt lợn nhất thế giới. Xét về mặt xuất khẩu, Trung Quốc chiếm 47% thị phần. Trong khi đó, tiêu thụ nội địa tại quốc gia này cũng lên đến 49% thị phần. Khi thịt lợn tăng giá, khả năng tăng CPI toàn cầu đang trở nên rất rõ ràng.

DIỄN BIẾN CÁC CHỈ SỐ CHÍNH

THÔNG TIN QUAN TRỌNG

Dòng tiền đầu tư toàn cầu trở nên co hẹp khi nhà đầu tư cẩn trọng trước diễn biến từ biên bản cuộc họp FED diễn ra vào tuần này. Các chỉ số lớn đang ở mức rất cao và cần có thêm lực đẩy để duy trì đà tăng. Trong khi đó, thị trường chuẩn bị bước vào mùa công bố kết quả kinh doanh nửa năm với không nhiều kỳ vọng về tăng trưởng doanh thu từ khối doanh nghiệp. Dấu hiệu đầu tiên về tốc độ kinh tế toàn cầu trong quý II.2019 sụt giảm đến từ tập đoàn hóa chất Đức BASF khi cắt dự báo doanh thu cả năm và giảm 1/2 lợi nhuận trong quý vừa rồi. 

Với dấu hiệu đà tăng đang chững lại từ chỉ số lớn, khả năng câu chuyện về FED trong mờ sáng ngày mai sẽ mang đến biến động tiêu cực. Khả năng cắt giảm lãi suất trong tháng 7.2019 được thị trường kỳ vọng đến 96,2%. Do vậy, quan điểm từ chủ tịch FED, Powell, được kỳ vọng nới lỏng chính sách tiền tệ để hỗ trợ tốc độ tăng trưởng kinh tế đang suy giảm. Bất cứ quan điểm nào sai khác với kỳ vọng trên đều kéo theo cú giảm khá mạnh từ chỉ số mang tính dẫn dắt lần này.

Với tâm lý thận trọng, chỉ số VN30 tiếp tục loay hoay tại vùng "cửa sóng". Chiến lược canh Mua thấp Bán cao ngay trong phiên tiếp tục được ưu tiên.

KHUYẾN NGHỊ

Dành cho nhà đầu tư cổ phiếu: Quan sát

Dành cho nhà đầu tư thị trường phái sinh VN30F1907:

- Kịch bản Long: khi giá điều chỉnh về 868. Mục tiêu: 874 Cắt lỗ: < 865

- Kịch bản Short: khi giá hồi phục lên 888. Mục tiêu: 880. Cắt lỗ: > 892

SỰ KIỆN QUAN TRỌNG SẮP DIỄN RA

Biểu đồ tương quan biến động VN30 đối với Thị trường phát triển và Thị trường mới nổi 10/07/2019

Đường màu đỏ: VN30

Đường màu xanh lá: Thị trường mới nổi

Đường màu xanh dương: Thị trường phát triển

Mức độ giải thích diễn biến các chỉ số chính đến VN30 tuần từ 08/07 đến 12/07/2019

*BOND: Trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10Y. | Mô tả: i.e. Đối với biến động từ Nikkei, khi chỉ số Nikkei tăng 1%, VN30 sẽ có xu hướng tăng 0.4% (giữ các điều kiện không đổi)

Chỉ số Fear & Greed Index: đo mức độ cảm xúc của nhà đầu tư.

Ngày: 10/07/2019.

Mức 56 điểm:

Cảm xúc hoang mang và thận trọng đang thể hiện rõ nét trong dòng tiền đầu tư vào lúc này. 

Thời điểm công bố biên bản cuộc họp FOMC đang đến rất gần. Qua đó, lời phát biểu từ Powell, chủ tịch FED, có thể gây biến động lớn cho thị trường tài chính nói chung.

Thị trường đang kỳ vọng FED sẽ đưa ra quan điểm cắt giảm lãi suất cho đợt cuối tháng 7.2019.