Overnight Review - Phái sinh ?Các chỉ số trên thị trường tài chính có mối liên hệ chặt chẽ với nhau, NĐT phái sinh cần tiếp cận nhanh nhất diễn biến của chỉ số thế giới. Bản tin Overnight Review là công cụ giúp cập nhật vận động các chỉ số lớn thế giới đêm hôm trước, gợi ý mới nhất chiến lược giao dịch đầu ngày. NĐT kết hợp thêm PTKT và Khuyến nghị tỷ trọng phái sinh.

THÔNG TIN QUAN TRỌNG

Thị trường khởi đầu ngày giao dịch đầu tháng 3 với mây đen phủ kín. Dữ liệu PMI từ Trung Quốc giảm đến hơn 50%, điều chưa từng thấy trong lịch sử phát triển của thị trường này. Điểm đáng lo ngại hơn nữa là chuỗi cung ứng toàn cầu có nguy cơ gãy đổ và cảnh báo suy thoái kinh tế trên diện rộng. Câu hỏi đặt ra lúc này là mùa xuân chuẩn bị kết thúc, mùa hè liệu có giảm được dịch cúm lạnh do virus Corona gây ra? Phiên giao dịch cuối tuần lại chứng kiến pha giảm điểm mạnh từ các thị trường tài chính lớn ngay sáng nay. Cụ thể:

_ Chỉ số Nikkei 225 tại thị trường Nhật Bản giảm 0.86%.

_ Chỉ số S&P/ASX 200 tại thị trường Úc giảm hơn 2.5%.

Dữ liệu PMI tại thị trường Trung Quốc giảm về mức 35.7 điểm trong tháng 2.2020. Đây là mức giảm mạnh trong lịch sử của dữ liệu này, làm bất ngờ giới đầu tư khi kỳ vọng chỉ số chỉ giảm 46.0 điểm. Qua đó, kỳ vọng sẽ có các tác động tiêu cực mới đến với thị trường Châu Á trong tuần này.

Thị trường Việt Nam được kỳ vọng sẽ tiếp đà tiêu cực từ thị trường toàn cầu. Với danh mục cổ phiếu, nên thực hiện Hedging để hạn chế các rủi ro thua lỗ trong ngắn hạn. Với thị trường phái sinh, ưu tiên các vị thế Short mới nếu nhịp hồi xuất hiện trong phiên giao dịch đầu tuần.

TIÊU ĐIỂM NGÀY 02/03/2020

Nguy cơ không đến từ Trung Quốc, mà từ phần còn lại của thế giới.

• Điểm đáng mừng cho đến thời điểm này là mức tăng lây nhiễm tại Trung Quốc với dịch cúm Corona đã được kiềm chế đáng kể. Có thể thấy, với việc mạnh tay dập dịch, quốc gia này đang từng bước khôi phục lại hoạt động kinh tế sau giai đoạn kinh hoàng trong tháng 2.2020.
• Nhưng với phần còn lại của thế giới (đường đỏ), nguy cơ bùng phát mới chỉ bắt đầu. Dữ liệu tăng vọt cho thấy mức lây lan đến thời điểm cảnh báo. Lần này, tác động kinh tế được kỳ vọng sẽ sâu rộng hơn những gì diễn ra trong tháng 2.2020.

DIỄN BIẾN CÁC CHỈ SỐ CHÍNH 

SỰ KIỆN QUAN TRỌNG SẮP DIỄN RA

Biểu đồ tương quan biến động VN30 đối với Thị trường phát triển và Thị trường mới nổi 02/03/2020

Đường màu đỏ: VN30

Đường màu xanh lá: Thị trường mới nổi

Đường màu xanh dương: Thị trường phát triển

Mức độ giải thích diễn biến các chỉ số chính đến VN30 tuần từ 02/03 đến 06/03/2020

*BOND: Trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10Y. | Mô tả: i.e. Đối với biến động từ Nikkei, khi chỉ số Nikkei tăng 1%, VN30 sẽ có xu hướng tăng 0.4% (giữ các điều kiện không đổi