Thực hiện: Quý Nguyễn - Bộ phận: Chiến lược thị trường PCD Research

ĐI NGANG GIÚP KỲ VỌNG CHẠM 1550 TRỞ NÊN KHẢ QUAN HƠN

Chỉ số hồi phục trong phiên hôm nay giúp tâm lý giao dịch trở nên ổn định hơn rất nhiều. Trong một phiên tăng điểm, yếu tố thanh khoản bùng nổ là tín hiệu ủng hộ xu thế một cách rõ ràng nhất tuy nhiên đây vẫn là điểm yếu chưa khắc phục được của thị trường. Bên Mua vẫn có chiều hướng lựa chọn các nhịp chỉnh để tích lũy cổ phiếu thay vì mua đuổi. Hành động này là hợp lý khi kháng cự mục tiêu đang tập trung vào vùng 1550 điểm. Như vậy, dư địa tăng điểm vẫn còn, sự luân chuyển của dòng tiền vẫn đang diễn ra khá trơn tru và đặc biệt vẫn có sự hỗ trợ của các nhóm cổ phiếu có trọng số lớn điển hình như Ngân hàng hay nhóm cổ phiếu rổ VN30 tại những thời điểm thị trường rung lắc mạnh. Trong bối cảnh hiện tại các giao dịch ngắn hạn vẫn có thể duy trì các hoạt động mua bán tuy nhiên cần rất chú ý tỷ trọng giải ngân cũng như nên canh các điểm mua khi giá chỉnh để tránh các rủi ro T+. Ngoài các trọng tâm là Ngân hàng, BĐS khu CN và Dầu khí thì phiên hôm nay các nhóm ngành mới mẻ tiếp tục nổi lên nhờ thu hút mạnh được dòng tiền ngắn hạn như Hóa chất, Bán lẻ, Du lịch giải trí, Thủy sản.. Nhờ sự đa dạng sự lựa chọn cũng như luân chuyển liên tục đã tạo ra lực nâng đỡ đáng kể, giúp chỉ số luôn duy trì phía trên ngưỡng hỗ trợ quan trọng trong ngắn hạn tại 1500 điểm. 

    Chú ý:  Bán lẻ (MWG, FRT, PET), BĐS (VRE, BCM, SZC, KDH, KBC, DXG, TIP), Ngân hàng (VCB, BID, CTG, VIB, STB, MBB, ACB, VPB, HDB), Thực phẩm (MSN, SBT), Điện nước Xăng dầu (GAS, GEG, POW, HND, QTP), Tài nguyên Cơ bản (HPG, HSG, NKG), Hàng & Dịch vụ CN (ACV, VEA, REE, GMD), XD&VLXD (CTR), CNTT (FPT, CMG), Hóa chất (DPM, DCM, PHR), Dầu khí (BSR, PVC, OIL, PVD, PVS), Hàng cá nhân & gia dụng (PNJ), Dịch vụ Du lịch & Giải trí (VJC, OCH),  Truyền thông (ADG).

• Phái sinh có chiến lược: Mua thấp Bán cao

  Kịch bản Long : Giá chạm hỗ trợ mạnh 1525. Điểm vào lệnh: 1525. Mục tiêu: 1545. Điểm cắt lỗ: 1520.
  Kịch bản Short: Giá chạm kháng cự mạnh 1545. Điểm vào lệnh: 1545. Mục tiêu: 1530. Điểm cắt lỗ: 1550.

• Chứng quyền chưa có những biến động đồng thuận với thị trường cơ sơ. Chiến lược quan sát tiếp tục được khuyến nghị cho các vị thế đang tìm điểm vào với thị trường chứng quyền.

• Bên mua (Cầm tiền): Kiên nhẫn tận dụng nhịp chỉnh chờ giá về vùng hỗ trợ mạnh mới xem xét tích lũy dần. Đặc biệt chú ý các cổ phiếu đang thiết lập được nền giá với dư địa & reward/risk tốt. Tham chiếu đến diễn biến bán tại nhóm vốn hóa lớn để tính toán điểm xuất hiện và kết thúc đợt điều chỉnh.
• Bên bán (Cầm cổ phiếu): Lọc các nhóm cổ phiếu quá yếu tận dụng các phiên hồi kỹ thuật để hạ bớt tỷ trọng. Những cổ phiếu có phản ứng tốt tại các ngưỡng hỗ trợ mạnh (MA20, đỉnh/đáy quá khứ), giá giảm nhưng với thanh khoản thấp thì nên giữ.

MỨC ĐỘ LAN TỎA CỦA DÒNG TIỀN THEO VỐN HÓA THỊ TRƯỜNG

- Sự lan tỏa của dòng tiền tại các nhóm vốn hóa có suy giảm và ngay lập tức ảnh hướng đến chỉ số thị trường. Nhóm vốn hóa vừa vẫn đang là nơi hút tiền mạnh nhất. Nhóm vốn hóa nhỏ đã giảm nhiệt đang kể sau phiên hôm nay.

THỐNG KÊ XÁC SUẤT ĐẦU TƯ NGẮN HẠN

- Đường Cầu xác nhận điều chỉnh giảm sau phiên hôm nay tuy nhiên chưa vi phạm vào trạng thái phân kỳ dương với đường Cung do đó trạng thái chung của thị trường là chưa tiêu cực. Mặc dù vậy khi đường Cầu có sự điều chỉnh thì nó cho thấy khả năng bứt phá của chỉ số cũng bị ảnh hưởng khi mà bên Mua có thiên hướng chọn nhịp chỉnh để tích lũy cổ phiếu.

XU HƯỚNG NGÀNH

Sự dịch chuyển hôm nay có một số thay đổi đáng chú ý trong đó nhóm BĐS đang yếu đi theo tổng thể cả ngành khi dịch chuyển từ vùng Tăng mạnh đến vùng Suy yếu. Theo đó một trong các nhóm ngành có trọng số lớn đang tiếp tục yếu đi, không những không hỗ trợ chỉ số mà sẽ tạo sức nặng đến chỉ số thị trường nếu tiếp tục vận động theo xu thế này.

TĂNG MẠNH Nắm giữ & Canh chốt lời

Nhóm cổ phiếu trong vùng Tăng mạnh thể hiện lợi thế hấp dẫn được dòng tiền ngắn hạn nhờ đó đà tăng giá được duy trì mạnh hơn so với thị trường chung. Thông thường các nhóm cổ phiếu trong vùng này sẽ có lợi thế dễ tăng giá cũng như giảm ít hơn khi thị trường chung điều chỉnh.

HỒI PHỤC Canh mua tích lũy

Vùng Hồi phục đại diện cho nhóm cổ phiếu vừa thoát ra khỏi nhịp giảm ngắn hạn và đang dần quay trở lại với các phiên hồi phục. Đây cũng có thể coi là nhóm tiềm năng nếu như có nền giá và dư địa dồi dào thì rất có thể trở thành nhóm thu hút mạnh được dòng tiền và tạo ra được đà tăng giá mạnh hơn trong giai đoạn kế tiếp. Đây sẽ là bài kiểm tra rất quan trọng đối với tất cả các ngành đang trong vùng Suy yếu.

SUY YẾU Canh bán cơ cấu

Các nhóm trong vùng Suy yếu nên chú ý các ngưỡng hỗ trợ mạnh để thanh lọc lại danh mục.

GIẢM MẠNH Quan sát khả năng tạo đáy

Các nhóm ngành trong vùng này có thể sẽ là những nhóm đang chịu các áp lực điều chỉnh và cần tìm vùng hỗ trợ mới trước khi có thể hồi phục và tăng giá trở lại. Do đó đây cũng là khu vực tiềm năng cho các nhân tố đầu tư ứng cử cho nhịp sóng mới tiếp theo.