Bản tin tối Phái sinh ngày 14.01.2021 - Article

Bản tin tối Phái sinh ngày 14.01.2021 - Article

Ngày: 14/01/2021

BẢN TIN TỐI PHÁI SINH

THỬ THÁCH CẦN PHẢI VƯỢT QUA

Thực hiện: Châu Phạm - Đạt Trương

REVIEW THỊ TRƯỜNG PHÁI SINH

TIÊU ĐIỂM
  • Chiến lược giao dịch trong phiên: Mua khi điều chỉnh
  • Chiến lược giao dịch theo xu hướng: Mua
  • Chiến lược Hedging: Không Hedging
  • Không xảy ra hiện tượng bán tháo trên thị trường cơ sở, nhưng VN30F1M vẫn thu hẹp spread khi ngày đáo hạn đang tới gần.
  • Xu hướng tăng tiếp tục duy trì dù nền giá ngắn hạn tương đối trung tính.

DỮ LIỆU GIAO DỊCH

Hợp đồng Đóng cửa +/- KLGD Open Interest
SL +/-
VN30F1M 1,188.9 -3.1 157,233.0 57,090  +1,593 
VN30F2M 1,193.3 -0.1 2,836.0 3,121   +285
VN30F1Q 1,193.4 -0.2 125.0 536  +8 
VN30F2Q 1,193.9 +0.3 64.0 343  -13 


TÍNH TOÁN FAIR VALUE

Hợp đồng Ngày đáo hạn Số ngày đến ngày đáo hạn Faivalue
VN30F2101 21/01/2021 7             1,169.84
VN30F2102 18/02/2021 35             1,173.26
VN30F2103 18/03/2021 63             1,176.69
VN30F2106 17/06/2021 154             1,187.89

 

XU HƯỚNG CỔ PHIẾU TRONG  VN30

 

TOP CỔ PHIẾU TÍCH CỰC TRONG VN30

Mã CK Tổng hợp %Washout Đà tăng Tích lũy Tỷ trọng
HPG          9.0          65.7       9.6        9.5 7.16%
REE          8.8          (1.2)       8.4        9.6 0.93%
CTG          8.6             -         8.1        9.5 3.22%
MBB          8.5          26.6       8.6        8.0 3.78%
MWG          8.5            3.0       6.1        9.6 4.48%


TOP CỔ PHIẾU TIÊU CỰC TRONG VN30

Mã CK Tổng hợp %Washout Đà tăng Tích lũy Tỷ trọng
ROS          4.8            5.1       1.7        9.9 0.18%
EIB          5.0          11.0       7.8        3.9 2.57%
PLX          5.1            4.7       4.3        7.1 0.75%
VIC          6.6             -         3.4        7.7 8.85%
VNM          7.0          (0.6)       3.8        5.7 13.54%

 

CHIẾN LƯỢC GIAO DỊCH

1. Chiến lược giao dịch trong ngày

Khuyến nghị cho VN30F1M: Mua khi điều chỉnh

  • Kịch bản Long: Khi giá đièu chỉnh về 1.180. Mục tiêu 1.200. Cắt lỗ: < 1.175
  • Kịch bản Short: Khi giá sập gãy khỏi 1.175 (không ưu tiên). Mục tiêu: 1.170. Cắt lỗ: > 1.177

- Phiên giao dịch không biến động mạnh, nhưng mang đầy tính toán của phía tạo lập. Các cổ phiếu trụ và ít tính thị trường tiếp tục bị đè nén như SAB, VNM, VHM và VIC, trong khi đó ở chiều ngược lại thì nhóm mid-cap vẫn thu hút dòng tiền nóng đặc biệt trong ngành chứng khoán. Đây là biểu hiện của trạng thái tích lũy tích cực, khi dòng tiền kéo chỉ số lan tỏa sang các nhóm ngành vốn hóa thấp hơn, và sự chủ động điều chỉnh chỉ số khi thị trường đã đạt mức nóng cao.

- Điều này cũng phản ánh một phần trên đồ thị kỹ thuật, nền giá tạo vai đầu vai nhưng cận dưới của nền được giữ vững hoàn toàn. Các cây nến áp sát ngưỡng 1180 đều biến thành doji, mức spread giữ dương 20 điểm và OI duy trì kỷ lục đều thể hiện dòng tiền bắt đáy dồi dào. Sự vận động của dòng tiền lớn tiếp tục là nền tảng để ưu tiên các vị thế Long trong phiên giao dịch ngày mai, với mức hỗ trợ gần nhất tiếp tục là 1180.

 

2. Chiến lược giao dịch theo xu hướng

Khuyến nghị: Mua

- Kịch bản Mua: Mở lệnh Mua khi giá điều chỉnh về mức 1180. Mục tiêu: 1200. Cắt lỗ: < 1175.

- Kịch bản Bán: Bán nếu giá điều chỉnh sập vùng 1170. Mục tiêu: 1160. Cắt lỗ: > 1175.

CẬP NHẬT ĐIỂM PIVOT
Kiểu lệnh Mua HỢP ĐỒNG VN30F1M Đồ thị 1H
Thời gian cập nhật 14.01.2021    
Điểm Pivot 1191.17 Tỷ lệ Điểm Pivot 1191.17 Tỷ lệ
Kháng cự 1 1202.33 50% Hỗ trợ 1 1180.83 20%
Kháng cự 2 1212.67 30% Hỗ trợ 2 1169.67 30%
Kháng cự 3 1234.17 20% Hỗ trợ 3 1148.17 50%

Phiên giao dịch tiếp tục ghi nhận một thử thách thị trường mới cần phải vượt qua. Cụ thể, nhà đầu tư vẫn gặp phải cản kháng cự tâm lý mạnh tại vùng giá 1200 và trở nên cẩn trọng với những pha điều chỉnh kéo dài. Thị trường cơ sở cũng kéo dài pha rung lắc khiến cho lực tiền mua lên thời điểm này cũng không phải là dễ dàng. Dấu hiệu basics điều chỉnh giảm thể hiện rõ sự cẩn trọng từ phe Mua lên giai đoạn hiện tại.
Điểm nhấn thị trường đến từ diễn biến của hệ thống bó đường cản Pivot Point. Cụ thể, thay vì xác định góc tăng trưởng, hai phiên điều chỉnh liên tiếp khiến các chỉ bắt đầu có diễn biến giá tiêu cực hơn khi hai đường cản xu hướng và hỗ trợ mạnh bung về hai phía. Nhưng việc giá bám sát đường Pivot cho thấy khả năng đảo chiều vẫn chưa thật sự mạnh, và ghi nhận nhiều hơn vào câu chuyện tích lũy. Diễn biến từ chênh lệch basics đang cho thấy sự thận trọng hơn từ phía dòng tiền mua lên. Mức gia tăng khá đáng ngại từ lượng hợp đồng qua đêm OI đang là cơ sở thể hiện khá rõ lượng tiền lớn đang duy trì với thế lệnh xu hướng.
Do vậy, nên tiếp tục ưu tiên mở các vị thế giao dịch Mua lên khi giá điều chỉnh trong phiên.

Miễn trừ trách nhiệm: Báo cáo này chỉ được cung cấp nhằm để tham khảo, được đưa ra dựa trên một số giả định và điều kiện thị trường tại ngày của báo cáo và có thể thay đổi mà không được thông báo. Mặc dù tất cả thông tin trình bày trong báo cáo này được thu thập hoặc phát triển từ nguồn thông tin mà HSC cho là đáng tin cậy, (các) tác giả của báo cáo này và HSC không đưa ra bất kỳ tuyên bố hay bảo đảm nào về sự chính xác, tính trung thực hay sự đầy đủ của các thông tin đó. HSC không chịu bất kỳ trách nhiệm thuộc bất kỳ loại nào phát sinh từ hay liên quan đến việc sử dụng hay dựa vào thông tin hay ý kiến trình bày trong báo cáo này.